Что нужно знать о влиянии новостей на стоимость акций

Что нужно знать о влиянии новостей на стоимость акций

В последнее время очень часто можно прочитать новости формата «индекс Dow Jones пережил рекордное падение на фоне новостей о распространении коронавируса». При этом, такие статьи в СМИ появлялись регулярно и до того, как тема вируса и общественного здоровья вышла на первый план.

Не секрет, что биржи и инвесторы часто нервно и иногда очень активно реагируют на новости. Сегодня мы поговорим о том, что это на самом деле значит, и как устроена механика этого процесса.

Что на самом деле происходит, когда рынок переваривает новости

Рынки и инвесторы больше всего на свете не любят неопределенность – это усложняет бизнес-планирование. В случае с коронавирусом – весь мир закрывается на карантин, экономика во множестве стран замедляется, люди и так нервничают, а новости о пандемии стимулируют панику еще больше. В итоге инвесторы начинают продавать все акции, какие у них есть, чтобы вынуть деньги с рынка или перевести их в более «безопасные» вложения.

Все это приводит к тому, что только еще в конце февраля, когда новости о коронавирусе начинали набирать обороты, за одну лишь неделю мировые рынки потеряли $5 трлн капитализации. В тот период индекс Dow Jones совершил крупнейшее однодневное падение в своей истории, потеряв разом 1191 пункт.

На таком негативном фоне падали акций любых компаний – и топливно-энергетических (инвесторы ожидали ухудшение их показателей вследствие снижения спроса на топливо из-за карантинов по всему миру), и даже Amazon и Apple (в этом случае инвесторы переживали за цепочку поставок, «завязанную» на Китай).

Новости инфицируют рынок быстро. Примеров можно привести множество. С случае менее масштабных событий, чем пандемия коронавируса, многие инвесторы просто не проводят фактчекинг. Это работает как в плюс так и в минус. Так, несколько лет назад инвесторы перепутали акции стартапа Zoom после его выхода на IPO с акциями не связанной с ним телекоммуникационной компании Zoom Technologies. Ценные бумаги последней в итоге взлетели в цене на 47 000%.

Тогда об этом было написано множество статей, но в этом году ситуация повторилась – на фоне всеобщего карантина спрос на продукт Zoom вырос, акции стали расти, и многие инвесторы опять перепутали их с Zoom Technologies – теперь они подорожали на 557%!

Мы писали и об истории шотландского трейдера Алана Крейга. Несколько лет назад его уличили в создании поддельных аккаунтов в Twitter для двух аналитических компаний. В них он публиковал ложные сведения об открытии расследований в отношении фармкомпаний – в результате их акции дешевели на десятки процентов.

Читать статью  Время работы мировых бирж

Как СМИ влияют на рынок

Важную роль во влиянии новостей на рынок играют средства массовой информации. Негативные материалы обычно читают охотнее. К примеру, в случае с рекордным падением Dow Jones никто и не вспомнил о том, что двумя неделями ранее он пережил рекордный взлет. И даже несмотря на падение рынка в последние месяцы, он все равно выше, чем пару лет назад.

Кроме того, нельзя недооценивать восприятие инвесторов. Людям проще отреагировать на новость, которая содержит в себе указание на движение цен вниз или вверх. Если же новость неопределенная и ее надо интерпретировать, то реакция на нее может быть очень вялой или растянутой во времени. Ранее мы уже приводили анализ этого явления на примере установления ограничения для пары евро/франк Национальным Банком Швейцарии – тогда реакция на очень важную новость оказалась крайне заторможенной.

Как защититься от негативного влияния новостей

Тех людей, которые не инвестируют на бирже и не владеют акциями, взлеты и падения, спровоцированные новостями, обычно не касаются. Однако биржевые инвесторы рискуют в такой ситуации получить серьезный убыток. Поэтому одним из трендов развития фондового рынка является использование в ходе разработки торговых роботов различных самообучающихся алгоритмов, способных фильтровать сигналы на покупку и продажу и оперативно реагировать на изменения.

Чтобы уменьшить риски в моменты резких движений на рынке в работе биржевых систем реализуют различные системы риск-менеджмента. Некоторые из них предоставляют своим клиентам сами брокерские компании.

Подобный механизм есть в торговой системе ITI Capital MATRIX. Он защищает клиентов от рисков, возникающих при сбоях в работе системы риск-менеджмента биржи. Кроме того, в торговом терминале SMARTx есть встроенный модуль риск-менеджмента, который позволяет ограничивать операции по счету при достижении определенного убытка, а также защищать открытые позиции приказами стоп-лосс и тейк-профит.

За какими новостями следить инвестору

мужчина инвестор держит пульт телевизора в руке

Начинающие инвесторы могут не знать, как и какие новости влияют на цены бумаг. В этой статье расскажу, почему важна финансовая отчетность компаний и где ее брать, как разобраться в новостях об экономике и геополитике, каким источникам верить, где искать финансовые новости и следить за индексами.

Политические и экономические новости

На цену бумаг и вообще на целесообразность их покупки или продажи сильно влияет состояние экономики и политика государств. В настоящее время стратегия «купить и забыть» стала слишком рискованной. Ситуация на рынках меняется очень быстро, мир становится другим прямо на глазах.

Читать статью  Во что и как можно вложиться

Примеры статей для инвесторов в журнале «Эксперт»

Политика. Конфликт на Украине — яркий пример тому, что сказано выше. Инвесторам всего мира приходится пересматривать свои портфели. Кто-то полностью отказывается от бумаг российских компаний или, наоборот, надеется купить акции «Лукойла», «Сбера», «Норникеля» и других сильных компаний по низким ценам.

Сейчас многие источники и эксперты имеют свои каналы в мессенджерах, в частности, в Telegram. Это удобно: вы видите все новости в одном месте в коротком формате, они выходят очень оперативно, их удобно сохранять.

Можно даже подключить платную подписку от аналитиков, но, думаю, для рядового инвестора в этом нет необходимости. Подписки обычно используют управляющие фондов и другие институциональные инвесторы.

Всегда лучше смотреть несколько источников, чтобы видеть информацию максимально объективно. Как минимум, перепроверяйте в других источниках новости, которые вызывают сомнения.

Новости компаний

В идеале инвестор должен знать, как идут дела в каждой компании, чьими ценными бумагами он владеет.

Почему это важно. Если не следить за работой компании, есть риск пропустить момент, когда бизнес пойдет на спад. А ведь это напрямую влияет на цену бумаг. Компания может даже обанкротиться: лучше не узнавать об этом последним, когда акции уже невозможно продать по нормальной цене.

У компаний бывают трудности, связанные с неэффективным руководством, нецелевым использованием средств, отсталостью технологий. Это не считая проблем в отрасли и в экономике в целом. В то же время, вы можете узнать о новых решениях, оптимизации и расширении производства, внедрении современных технологий, увеличении размера дивидендов.

Зная внутренние дела компании, вы точнее решите, избавляться ли от бумаг, сокращать или докупать их долю в портфеле.

Что смотреть. Главный момент — финансовая отчетность. Компании публикуют квартальные и годовые отчеты у себя на сайтах в разделе для инвесторов. Также отчеты есть на крупных порталах для инвесторов, например, Investing, «Центр раскрытия корпоративной информации».

Отчеты компаний содержат информацию о выручке, прибыли, чистой прибыли на акцию (EPS) и других финансовых показателях, ключевых событиях за последний квартал, дивидендной политике, а также прогнозы на будущие периоды. Важно не просто смотреть цифры, а сравнивать эти показатели в динамике. Поэтому в отчетах есть показатели не только за прошедший квартал, но и за предыдущий.

Биржевые индексы

Биржевой индекс — это набор ценных бумаг, объединенных по определенному принципу. Это могут быть акции крупнейших компаний США (индекс S&P 500). Или российских компаний (IMOEX, RTSI). Или гособлигации определенной страны. Или акции конкретной отрасли, например, фармацевтической или IT.

Индексы показывают динамику цен на бумаги целой страны или отрасли. И инвестор видит, растет рынок или падает, ведь важно движение не только конкретных бумаг, но и рынка в целом. Так можно понять, как идут дела в экономике, в конкретной отрасли, на какой стадии рыночного цикла мы находимся.

Читать статью  Сбербанк брокер: обзор и отзывы

Индексы нужны инвестору, чтобы видеть, какие отрасли растут, а в какие лучше сейчас не вкладываться. Они не показывают причины роста и падения, а отражают положение дел. Причины, скорее, будут понятны из новостей.

Что смотреть. Из общемировых индексов стоит смотреть на FTSE Global All Cap (акции разных стран) и Bloomberg Global Aggregate Bond (облигации разных стран). Положение на российском рынке отражают IMOEX (акции) и РТС (акции в пересчете в доллары), RGBITR (гособлигации — ОФЗ). На американском — S&P 500 (акции), Dow Jones DJIA (акции с упором на промышленный сектор), NASDAQ Composite (акции с упором на технологические компании).

Где смотреть. Движение основных индексов можно отслеживать на сайте Московской биржи, Investing.com или TradingView.

Аналитика и советы экспертов

Наверное, вы неоднократно встречали прогнозы по конкретным бумагам — «держать», «покупать», «продавать» — или просто инвестидеи с указанием горизонта инвестирования и процента, который можно заработать.

Откуда берутся такие прогнозы и стоит ли им доверять? Аналитики брокеров и инвестиционных домов следят за деятельностью компаний и экономической обстановкой в разных отраслях и в стране в целом. Потом эти прогнозы размещают на их сайтах и в приложениях.

Нужно понимать, что с одной стороны, у аналитиков значительно больше опыта, чем у начинающего инвестора, но в то же время рынок довольно непредсказуем, и точно прогнозировать будущее на длительном отрезке времени не может никто.

К прогнозам экспертов стоит относиться как к прогнозу погоды. Они учли все факторы, оценили финансовые показатели и сказали, что у конкретной компании по всем приметам будет солнечно. Но как вы знаете, это не гарантия, что не пойдет дождь.

Варианты инвестиционных идей с сайта Ак Барс Финанс

По данным РБК, в 2018 году прогнозы аналитиков были верны в 75-85% случаев, что не так уж плохо. И все же такие рекомендации стоит воспринимать только как дополнительный источник данных. На самом деле, мало кто смог разбогатеть, просто следуя советам аналитиков.

Кроме того, рекомендации экспертов чаще всего имеют слишком общий характер. Они не учитывают вашу инвестиционную стратегию, цели, отношение к риску и прочие факторы. Относитесь к ним, как к инвестидеям, которые нужно еще проверить и подогнать под свои вводные.

Еще сейчас очень популярны каналы инвестиционных экспертов в Telegram и других соцсетях. Их очень много, и тут нужно тщательно выбирать. Если вам нравится аналитика автора канала, изучите, кто он, чем занимается, какой у него есть реальный опыт. Много полезной информации можно найти и в каналах брокеров, например, у Ак Барс Финанс. В любом случае, проверяйте информацию и принимайте к сведению, но принимайте решения самостоятельно.

Источник https://habr.com/ru/companies/iticapital/articles/495162/

Источник https://life.akbars.ru/invest/nachinayushchim/za-kakimi-novostyami-sledit-investoru/

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *